Новость: При проведении IPO "Лента" решила сделать дисконт, чтобы инвесторы смогли заработать на будущем росте котировок
Все новости

При проведении IPO "Лента" решила сделать дисконт, чтобы инвесторы смогли заработать на будущем росте котировок

Автор: WhoTrades 3 года назад

Финам

Новость Ритейлер "Лента" объявил, что ориентир стоимости одной глобальной депозитарной расписки (ГДР) в рамках запланированного IPO определен в диапазоне $9,5-11,5. При этом пять ГДР удостоверяют права на одну акцию. Об этом говорится в сообщении, размещенном на сайте Лондонской фондовой биржи. ПродолжитьКомментарий Александр Полютов, аналитик "Промсвязьбанка". Сегодня продуктовая сеть "Лента" в рамках IPO начнет road show, обозначив ценовой коридор депозитарных расписок от $9,5 до $11,5 за бумагу. Таким образом, ритейлер оценил себя на уровне $5,2-6,1 млрд, что ниже всех предложений организаторов IPO. Кроме того, расписки "Ленты" могут быть проданы с дисконтом к "Магниту" (капитализация на LSE была $24,96 млрд), но дороже, чем О'Кей (капитализация $2,84 млрд). Похоже, компания решила сделать дисконт, чтобы инвесторы смогли заработать на будущем росте котировок. Напомним, что о конкретных планах размещения на биржах Москвы и Лондона "Лента" объявила в начале февраля, тогда же свои оценки сети представили организаторы IPO в диапазоне $5,3-6,8 млрд. Отметим, что в случае успешного дебюта на биржах, сама "Лента" не получит денежные средства от размещения, поскольку инвесторам будут предложены бумаги трех крупнейших акционеров (TPG владеет 49,8%, ЕБРР - 21,5%, ВТБ Капитал - 11,7%). Тем не менее, IPO повысит прозрачность бизнеса, что позитивно для кредитного профиля эмитента. Выход на IPO может поддержать котировки бондов "Ленты" в непростых условиях рынка, тем не менее, выпуски 01 и 02 с доходностью 8,58% и дюрацией 1,71 г. смотрятся несколько дорого (к примеру, YTM "Магнит" 01 составляет 8,2%/1,7 г. и БО-07 - 8,1%/1,37 г.; YTP "ОКЕЙ" 02 - 9,15%/1,57 г.).

Текущий рейтинг: 81 Голосов: 85
Для голосования за новости необходимо войти на сайт.



[GG] AlcanCorp написал 4 недели назад:
прочтено
[GG] Robert_Pavlik написал 1 месяц назад:
прочтено
[GG] BTtrade написал 2 месяца назад:
прочтено
[GG] KennethRogoff написал 2 месяца назад:
прочтено
[GG] Польди написал 2 месяца назад:
прочтено
[GG] Robert_Pavlik написал 1 год назад:
прочтено
[GG] AlcanCorp написал 1 год назад:
прочтено
[GG] Польди написал 1 год назад:
прочтено
[GG] BTtrade написал 1 год назад:
прочтено

Новости Рашки